Q1.目前船東已經(jīng)訂造的LNG新船能否滿足短期和中期需求?市場是否仍需更多運力?
商船三井執(zhí)行官Kenta Matsuzaka:是的,肯定還需要額外運力。我們估計到2025年還需要大約100艘LNG運輸船。
Capital Gas董事Jerry Kalogiratos:我們覺得LNG航運市場基本面很強勁。盡管過去兩年增加了一些投機性訂單,我們估計還是會有新的液化項目難以確保運力供應(yīng),尤其是在這樣一個能夠促進(jìn)美國天然氣銷往遠(yuǎn)東地區(qū)的LNG商品市場。此外,出于替代舊船的需要,新船需求仍將繼續(xù)上漲。
Flex LNG首席執(zhí)行官Oystein Kalleklev:我認(rèn)為現(xiàn)在是時候讓人撤走酒碗,好讓我們清醒過來,免受宿醉之苦。不過,2024年以后又會有一系列大型項目需要更多船舶。從中期來看,有多少老舊船舶會退出市場、需要多少新船來填補空缺仍存在不確定性。
Celsius Shipping首席執(zhí)行官Jeppe Jensen:仁者見仁,智者見智。為了滿足新增項目需求以及替換蒸汽渦輪機船舶,我們肯定需要更多運力。
Q2.LNG生產(chǎn)項目催生了一批新船訂單,它們的涌現(xiàn)會對LNG新造船市場造成什么影響?
Flex LNG首席執(zhí)行官Oystein Kalleklev:LNG項目帶來的新船訂單將占據(jù)很多船廠產(chǎn)能,這意味著獨立船東能夠利用的船廠空位就少了,這也是近期船東們趕著下訂單的主要原因之一。
船廠產(chǎn)能的持續(xù)整合大體上應(yīng)該是對造船價格有利的,但是美元升值、鋼價上漲、VLCC和大型集裝箱船訂單增加等諸多因素也會影響新造船價格。
商船三井執(zhí)行官Kenta Matsuzaka:租船人需要一艘174000CBM并且配備了X-DF或ME-GI推進(jìn)系統(tǒng)的LNG運輸船,結(jié)果,一艘135000CBM乃至145,000CBM大小的LNG運輸船就會被淘汰出局。
Capital Gas董事Jerry Kalogiratos:我們估計主要影響就是造船價格會出現(xiàn)上漲。如果把過去幾個月討論過的新造船需求都加在一起,包括來自卡塔爾天然氣公司、Anadarko和??松梨诘挠唵?,給其他項目或者投機性訂單留下的造船產(chǎn)能就所剩無幾了。
從租船角度來看,LNG航運業(yè)一直以來主要依靠的都是生產(chǎn)項目,盡管現(xiàn)貨市場活動有望回升,這個行業(yè)的基礎(chǔ)仍然是項目。Capital Gas公司正在認(rèn)真考察這些項目需求,因為我們的目標(biāo)是進(jìn)一步擴充公司的客戶基礎(chǔ)并使其多元化。
Celsius Shipping首席執(zhí)行官Jeppe Jensen:影響就是LNG行業(yè)將繼續(xù)增長,LNG貿(mào)易會得到進(jìn)一步發(fā)展。
Q3.租船人最關(guān)注哪些LNG運輸船技術(shù)進(jìn)步?為什么?
Capital Gas董事Jerry Kalogiratos:過去十年里,LNG運輸船技術(shù)得到了重大發(fā)展,其進(jìn)步之快是其他商船領(lǐng)域無法比擬的。我們公司訂購的174000CBM X-DF、Mark III Flex型LNG運輸船與一艘有10年船齡的蒸汽機船相比效率提升了50%。
這種改變就是租船人非常感興趣的點,隨著現(xiàn)在這類船舶交付得越來越多,它們與其他船舶的性能差異越來越明顯,租船人才能做出適當(dāng)評估。
鑒于目前推進(jìn)系統(tǒng)和圍護(hù)系統(tǒng)技術(shù)已經(jīng)相當(dāng)成熟,我們并不認(rèn)為短期內(nèi)還會發(fā)生這種跳躍式變革。不過,我們期待行業(yè)多多關(guān)注能夠通過設(shè)計優(yōu)化和其他節(jié)能設(shè)備來實現(xiàn)的漸進(jìn)式效率提升。
Celsius Shipping首席執(zhí)行官Jeppe Jensen:單位運費成本,最低的燃油消耗和最少的廢氣排放。
Flex LNG首席執(zhí)行官Oystein Kalleklev:隨著LNG走向商業(yè)化,未來LNG經(jīng)營模式將更為靈活。因此,租船人正在尋找更大、更高效、更靈活而且更適用于這類貿(mào)易的船舶。
此外還有一個普遍的趨勢,那就是租船人越來越關(guān)注排放問題,例如二氧化碳排放和甲烷滑脫,這對老舊低效船舶會產(chǎn)生不利影響。
商船三井執(zhí)行官Kenta Matsuzaka:租船人更喜歡低蒸發(fā)率、低消耗、高兼容性和標(biāo)準(zhǔn)尺寸的船舶。
Q4.全球船隊中的老舊船舶在長期租約結(jié)束后還能找到替代業(yè)務(wù)嗎?或者它們需不需要拆解?
Celsius Shipping首席執(zhí)行官Jeppe Jensen:老舊船舶跟新造船相比很明顯處于劣勢,它們?nèi)加拖母?,單位運費高,排放量也高,而且我們相信蒸汽渦輪機船的商用生命周期也比原計劃要短很多。
我們不認(rèn)為蒸汽渦輪機船能在未來吸引多少定期租約,它們可能會被用于現(xiàn)貨市場。蒸汽機船被取代的速度有多快取決于租船人的環(huán)保政策以及船舶排放的內(nèi)部定價。
Capital Gas董事Jerry Kalogiratos:我們認(rèn)為老舊船舶與現(xiàn)代X-DF和ME-Gi型船相比會落于下風(fēng)。初代LNG運輸船將失去價格優(yōu)勢而被擠出市場,他們的船東面臨的選擇很有限?,F(xiàn)代蒸汽和三燃料柴油電力(TFDE) LNG運輸船仍然有短途運輸和現(xiàn)貨市場需求。未來也許會發(fā)展出一個更流動的二手LNG運輸船交易市場。
商船三井執(zhí)行官Kenta Matsuzaka:老舊船舶只能用于少數(shù)短途貿(mào)易。如果能有處理這類船舶的出路,例如浮式儲存裝置和浮式儲存及再氣化設(shè)備,對于航運公司來說是很有利的。
Flex LNG首席執(zhí)行官Oystein Kalleklev:所有的蒸汽船都是易受沖擊的對象,尤其是2000年之前建造的70多艘船,在蒸汽機船向柴油機船轉(zhuǎn)變的過程中,老舊船舶不僅喪失了技術(shù)和商業(yè)競爭力,而且也遭到了環(huán)保需求的淘汰。它們當(dāng)中的某一些可能會被用作浮式儲存裝置。